Boğaziçi Ventures olarak, tecrübelerimizi girişimcilere aktarmak amacıyla başlattığımız “Yatırımcıları Etkilemek” makale serimize bu hafta yatırım sürecine odaklanarak devam ediyoruz. Bu yazıda, startupların hangi fonlara, hangi yatırımcılara ve nasıl bir stratejiyle başvurması gerektiğini ele alacağız. Geçtiğimiz haftalarda, girişimcilik yolculuğunda atılması gereken iki önemli adımı paylaşmıştım. Şimdi ise, yatırım sürecinde doğru adresi bulmak için nelere dikkat edilmesi gerektiğini inceleyeceğiz.
Yatırım Dünyasının Beş Ana Grubu
Yatırım dünyasını, yapılan yatırımların boyutlarına göre beş ana grupta değerlendirebiliriz. Aradığınız sermaye miktarına veya girişiminizin gelişim aşamasına göre hangi yatırımcıya başvurmanız gerektiğini anlamak için bu grupları detaylandırmak faydalı olacaktır.
- 3F (Friends, Family, and Fools)
Bir iş fikri ortaya çıktığında, ilk kapısını çalacağınız kişiler genellikle 3F olarak adlandırılan arkadaşlarınız, aileniz ve yakın çevrenizdir. Bu grup, iş fikrinizi sunmak ve hem geri bildirim hem de maddi destek almak için başlangıç noktasıdır. Bu kişiler iş fikrinizle ilgili derin bilgiye sahip olmayabilirler ancak size olan güvenleri ve yakın ilişkileri nedeniyle sizi desteklerler. Genellikle en düşük miktarları sağlarlar ve ülkemizde bu rakam genellikle 10 bin USD civarındadır. Bu kişiler, fikrinizin başarıya ulaşma ihtimali konusunda iyimserdir ancak büyük riskler almaktan kaçınırlar.
- Melek Yatırımcılar (Angels)
Melek yatırımcılar, yolculuğunun başında olan ve gelecekte büyük potansiyel taşıyan girişimlere yatırım yapan bireylerdir. Melek yatırımcılara başvururken, sektörünüzde deneyimli ve bağlantılarından maksimum fayda sağlayabileceğiniz kişilere yönelmek önemlidir. Ülkemizde genellikle 10 bin ile 100 bin dolar arasında melek yatırımlar yapılır. Ancak, çok inandıkları projeler için bu rakamların üzerine çıkabilirler. Büyük miktarda yatırım yapan “Süper Melekler” de vardır, ancak sayıları sınırlıdır. Genellikle, birden fazla melekten yatırım almak gerekecektir ve bunun en kolay yolu, melek yatırımcıların grup olarak hareket ettiği Akredite Melek Ağlarına başvurmaktır. Bu ağlar, size en uygun olan melek yatırımcıyı lider olarak seçer ve sizinle yakından ilgilenmesini sağlar.
- Risk Sermayesi (Venture Capital – VC)
Venture Capital fonları, büyük hedefleri olan, pazarını iyi analiz etmiş ve büyüme yolunda net bir stratejiye sahip girişimlere yatırım yapar. Bu fonlar, girişimlere finansman sağlamanın yanı sıra bilgi ve tecrübe desteği de sunar. VC’ler, yatırım yaptıkları para miktarına, sermayelerinin kaynağına veya yatırım stratejilerine göre sınıflandırılabilir. Çoğu VC, nitelikli yatırımcılar ve kurumlar tarafından taahhüt edilen para havuzlarını yönetir. Genellikle 1 milyon dolara kadar, 1-5 milyon dolar arası veya 5 milyon dolar üstü yatırım yapan VC’ler bulunur. Türkiye’de ise 0,5-8 milyon dolar arası yatırım yapan VC’ler yaygındır.
VC’lere başvururken, en az 2-3 yıllık tahmini finansal planlarınızı yapmış olmanız ve geçmiş büyüme/gelişme rakamlarınızı gösterebilmeniz gerekir. Yatırım arayışında olduğunuzu bilmek kadar, yatırımcıların da değerli girişimler aradığını unutmamalısınız. VC’lerin en büyük avantajlarından biri, şirketiniz büyüdükçe ve ek yatırım gerektiğinde bir üst yatırım turunda aldığınız destektir. VC’ler, kendi networklerinde başka VC’lerin yatırım yaptığı şirketleri fonlamaya daha meyillidir ve sizin daha önce erken aşama bir VC’den yatırım almış olmanız önemli bir referans noktasıdır.
- Özel Sermaye (Private Equity – PE)
Özel sermaye fonları, genellikle sektörde yer edinmiş, güçlü ve oturmuş şirketlere yatırım yapar. Bu tür yatırımcılar, daha uzun vadeli ve büyüme oranı yüksek yatırımlar yaparlar. Genellikle 30 milyon dolar üzerinde yatırım yaparlar ve ortalama rakamlar 200 milyon dolara kadar çıkabilir. Çok daha büyük yatırım örnekleri de mevcuttur.
- Halka Arz (Initial Public Offering – IPO)
Halka arz, özel şirketlerin yatırım sermayesini artırmak için hisse senetlerini halka ilk defa arz ettiği süreçtir. Şirketlerin halka arz amaçlarından biri, erken yatırımcıların yatırımlarını nakde çevirmesini sağlamaktır. Halka arz, şirketin yaşam döngüsündeki bir aşamanın sonu ve yeni bir aşamanın başlangıcı olarak görülebilir.
Doğru Yatırımcıyı Bulmak İçin Stratejiler
Doğru yatırımcıyı bulmak, girişiminizin ihtiyacına göre yatırım alacağınız kitleyi belirlemekle başlar. Bu süreçte dikkat edilmesi gereken bazı önemli noktalar vardır:
- Araştırma ve Hazırlık: Yatırımcıların geçmiş yatırımlarını inceleyerek, hangi sektörlere ve hangi büyüklükteki girişimlere yatırım yaptıklarını anlamak önemlidir. Bu, başvuru sürecinde sizi öne çıkarır.
- Finansal Planlama: En az 2-3 yıllık finansal planlarınızı hazırlamalı ve geçmiş büyüme rakamlarınızı gösterebilmelisiniz. Verilerinize hakim olmanız, yatırımcıları etkileyen önemli bir faktördür.
- Ağ Kurma: Yatırımcılarla ağ kurmak, doğru bağlantılar ve referanslar elde etmek için önemlidir. Bu, yatırımcıların size ulaşmasını kolaylaştırır.
- Sunum ve İletişim: Yatırımcıların karşısına çıktığınızda, projenizi etkili bir şekilde sunabilmeli ve sorularını net bir şekilde yanıtlayabilmelisiniz. İyi bir sunum, yatırımcıların ilgisini çekmenin anahtarıdır.
Sonuç
Yatırım sürecinde doğru stratejilerle hareket etmek, girişiminizin başarılı olmasını sağlar. Hangi yatırımcıya başvuracağınızı belirlemek ve buna göre hazırlık yapmak, yatırım sürecinde büyük fark yaratır. Girişiminizin ihtiyacına göre yatırımcıları bulmak ve yatırımcılarla etkili bir iletişim kurmak, başarıya giden yolda önemli adımlardır.
Boğaziçi Ventures olarak, girişimcilere destek olmak ve bilgi birikimimizi paylaşmak için her zaman yanınızdayız. Yatırımlar ve fonlar hakkında daha fazla bilgi almak için bize ulaşabilirsiniz. Bir sonraki yazımızda, yatırımcıların nelere dikkat ettiğini detaylı olarak ele alacağız. Sevgiyle kalın.
. . .
İlgili bağlantılarımız;
- Portföy Şirketlerimize Göz Atın!
- Derin bilgi birikimimiz ve küresel iş ağımızla Unicorn olma hayallerinizi gerçekleştirmek için hemen başvurun!
- Makale Serisi’nin Devamını Okuyun! Yatırımcıları Etkilemek 4: Yatırım Sürecinde Önemli Metrikler
- BV Insights makalelerimizi keşfedin ve abone olun!
- LinkedIn üzerinden Kenan Çolpan ile bağlantı kurun!
